调控进入敏感期：银行是否执行七折房贷利率待观察

“8.5折已经是下限了，能不能享受这个(房贷利率)优惠，还要视个人的信用记录、资产状况而定，7折是不可能出现的。”针对是否会重启7折房贷利率的问题，6月13日下午某大型银行总行个人金融部人士向记者如此表示。
    日前，央行向各商业银行下发文件重申：“贷款利率下限由基准利率的0.9倍扩大至0.8倍，个人贷款利率浮动区间下限仍为基准利率的0.7倍。”
    显然，在房地产市场调控保持不变的宏观形势下，这份提及7折个人房贷利率的文件触动了市场敏感神经。对此，市场各方反应强烈。
    但业内专家指出，央行就降息和调整利率浮动区间向分支机构和各商业银行下发的通知，与房贷政策调整并无太大关系。实际上，央行对于“个人贷款利率浮动区间下限为基准利率0.7倍”的标准一直未改变。
    6月13日，记者查阅了工、农、中、建、交五大行网站，各行6月8日更新的贷款利率表均显示：个人住房公积金贷款年利率，五年以下(含五年)为4.20%，五年以上4.70%；个人住房贷款执行相应档次法定贷款利率。
    记者随后对各行网点及客服中心进行了采访，均被告知，目前个人首套房贷未实行7折利率，8.5折已经是底线。
    工行个人信贷部一位工作人员告诉记者，工行目前个人首套房贷款利率原则上实行基准利率，但会根据客户资质进行内部评级，一般会有9.6折或9.7折，明确表示7折的优惠是到不了的。中行北京国贸中心支行工作人员也表示，并无调整到7折的打算，他们目前个人首套房贷利率执行9折，只有少数大客户能给到8.5折优惠。
    记者致电建行客服中心，工作人员说建行原则上个人首套房贷款利率实行基准利率。但记者随后从建行苏州桥支行了解到，建行个人首套房贷款利率目前执行8.5折，申请再高的折扣需要附加额外条件，比如无个人信用不良记录以及购买该行的理财产品等，具体的折扣可以跟所在楼盘办理贷款的经办人员商议。
    而交行海淀支行信贷部工作人员则向记者表示，目前交行原则上执行基准利率，根据客户资质不同折扣也不同，但最高折扣是8.5折。普通的交银客户在交行资产到5万元的可以9.5折，但只有高端客户，也就是资产500万元以上，才能申请到8.5折。
    市场人士分析，央行此次发文表明，国家迫切希望降低企业和个人的融资成本。但由于目前五年期存款基准利率为5.1%，而7折后贷款利率仅为4.76%，因此各大行几乎都没有提供个人住房贷款利率7折优惠，而普遍是8.5折。
    对于房贷利率7折被重新提及，市场似乎寄予了很大希望。那么，房贷政策是否会顺势放松？未来房贷是否会出现较大增长？
    “这应该是对之前降息文件的重申——由于之前文件中贷款利率下限是8折，有可能造成误解。”建行宏观经济研究员赵庆明接受本报记者采访时表示，142号文件并非要求银行都执行7折房贷利率。
    对于银行是否会实行7折利率，赵庆明认为可能比较低：“降息之后，银行贷款利率下降了，但存款利率不降反升。如果实行7折房贷利率，再考虑操作成本，可能银行真没赚头了。每家银行都会算账，没有利润是不会做的。”
    “这个政策是否与大家所想像的一样很难说，究竟怎么拿捏最后还要看整个经济的情况。”中国银行战略发展部高级分析师杨先道认为，现在处于调控敏感的时期，因此几家大行都非常谨慎。不过杨先道认为，房贷利率7折后期应当会有所调整，但现在都在观察。
    不过，在当前有效信贷需求不足、对公贷款低迷的情况下，银行确实面临盈利压力和资金营运压力。与此同时，由于可贷资金比较多，银行也在寻求一种平衡，即利润最大化，风险最小化。
    央行最新发布的数据显示，5月份人民币贷款增加7932亿元，同比多增2416亿元。分部门看，住户贷款增加2137亿元，其中，短期贷款增加1138亿元，中长期贷款增加999亿元。
    “从5月份数据看，住户贷款中更多的是住房贷款，可见房地产交易还是不错的。如果说房贷市场或将有所松动，那可能是银行在这种平衡下的一种选择。”赵庆明说。至于未来房贷是否会有较大增长，这并不是银行能决定的，而是取决于市场的住房需求，利率下调只是一个次要因素。
    杨先道亦认为，房贷增长并不是贷款利率变化能影响的。“如果买房是为了做投资的话，那么利率肯定是要考虑的一个因素，但由于租金回报率太低，还不如一年期定期存款，这种情况下是不会拿买房来做投资的。而目前，购房者中一部分是为了居住，因而不会因贷款利率调整而改变，另一部分是为了搞投机，高利贷都借了，还在乎7折、8折吗？”
    业内专家认为，此次利率调整是整个利率市场化的一个步骤，普通贷款利率调整到8折，未来可能会调整到7折、6折，直至最后全部放开。因而，当前最需要关注的是对银行业的冲击。此次降息实际上是不对称调整，将会对整个银行经营情况产生较大影响。不过，降息的影响究竟多大将会在明年全部显现出来。