本报讯(记者 齐雁冰)在深交所问询“大限”最后一日,宏达新材5月30日晚间发布公告回应深交所重大资产重组问询称,从盈利预测、可比交易案例折现率、市盈率等方面均表明拟借壳上市的永乐影视32.6亿元估值合理。宏达新材昨天恢复交易,开盘收出首个涨停。
5月17日,停牌两个多月的宏达新材披露了重大资产重组预案。预案显示永乐影视拟作价32.6亿元置入公司,宏达新材置出8.1亿元全部资产和负债,交易完成后公司实际控制人将变更为程力栋及其一致行动人,永乐影视实现借壳公司上市。这也是宏达新材与分众传媒牵手失败后的二度卖壳。
永乐影视的32.6亿元“天价”估值引起监管机构质疑,5月23日,深交所向宏达新材发布问询函,要求宏达新材说明本次交易评估定价的合理性,并要求其5月30日前回复。宏达新材在公告中表示,32.6亿元的估值基于永乐影视2015年的实际净利润1.83亿元以及预测2016年至2018年的净利润分别为2.7亿元、3.7亿元和4.7亿元。同时,永乐影视未来三年内的平均市盈率是9.33倍,低于同行业可比交易11.55倍的平均水平,因此估值具备合理性。