互联网金融背景下“软信息”对于违约行为的影响：基于Logit模型(王琴英等)

    作者：王琴英 由林青 王佳佳 卫士加
    作者单位：北京工商大学经济学院等
    载《金融理论与实践》2017年第3期
    摘要：互联网金融背景下，网络平台积累了越来越多的用户行为信息，而且这些信息与借款人提供的传统信息之间存在较大差异。如何有效地利用这些信息来降低借款人与投资人之间信息的不对称，对于提高风险控制水平、预判违约行为发生的可能性具有重要意义。借助拍拍贷平台提供的海量数据，从“软信息”的角度出发，探索其与借款人违约行为的关系。实证分析结果表明：当借款人在申请借款时修改信息的数目高于12项时，违约的机会概率会提高；当借款人在贷款成交之前修改内容的天数越多、修改时距离成交的日期越近时，违约的机会概率相应会越高。而当借款人最近3个月在社交网络存在去欧洲或者美国旅游的信息，或者填写借款信息的完整程度较高时，相应的违约机会概率则较低。
    关键词：互联网金融；违约；软信息；Logit模型