许志伟等：中小专业保险公司需要政策扶持(5月28日)

    中国保监会目前正在研究出台《扶持中小保险公司发展的指导意见》，引导和支持有潜力的中小型专业保险公司积极创新，实现不同规模的市场主体公平竞争、共同发展。笔者认为，该项举措的提出对推动保险市场结构调整，促进公平竞争，实现保险业的持续健康发展具有重大意义。
    优势与劣势
    从2006年的保费收入看，进入市场运行的81家产寿险公司中，业务收入超过100亿元的公司只有11家，其业务收入份额占到了87%。其余公司从保费规模上看，均属于中小型保险公司，他们在经营发展过程中，由于其自身的“规模小、业务专”等特点，存在着区别于大型综合保险主体的经营优势与劣势。
    中小型专业保险公司的经营优势主要包括：专业性强、管理成本低、历史负担小、起点高、经营灵活等；而经营劣势则主要是：经营领域窄、盈利空间不足、成长需要周期、专业业务风险大、市场环境不理想等等。
    这些因素阻碍着中小型专业保险公司的健康发展和价值实现，亟须根据其不同的业务类型与盈利模式，进行有针对性地指导与政策支持。
    问题与挑战
    中小专业保险公司在经营过程中，面临着一系列问题与挑战，这些因素阻碍了其专业优势的发挥。
    一是在竞争中受到了大型综合保险集团的挤压。这种被动和不平等地位主要表现在，占据一定客户资源的保险集团利用资金、品牌、规模效应等优势，对后入者形成市场挤压，使中小型专业保险公司在寻求自身定位和专业发展时，经营行为受到干扰，难以形成足够的市场影响力。
    二是综合盈利能力与抗风险能力较弱。中小型专业保险公司进入市场初期往往从某一领域入手，如：医疗险、农业保险等，而该类型业务往往经营风险大、业务领域窄，需要有业务培育期。因此，在短时间内，中小型专业保险公司难以形成有效的规模和较强的综合盈利能力，抗风险能力较弱。
    三是筹资、投资渠道狭窄。部分中小型专业保险公司的业务领域较为狭窄，尤其是经营健康险的公司，通过死差和费差方式实现赢利难度很大；同时，投资领域和渠道的限制又加大了其经营的难度，在现有的市场环境中，难以获得有效的获利渠道，抗风险能力较弱。
    四是面临着巨大的生存压力。由于专业经营的投入较高，在巨大的生存压力面前，许多中小型专业保险公司选择了粗放型的经营模式，只注重专业技术含量低、短期效益明显的业务类别，无暇顾及专业基础建设。这种非专业化的经营方式，损害了市场秩序与规则，导致整体技术水平不高。
    政策建议
    为了促进中小型专业保险公司健康发展，笔者提出以下政策建议：
    一是建立分类监管体系。针对不同类型的专业保险公司，处于不同发展阶段、不同发展态势的中小型保险公司，采取不同的监管政策。从行业整体发展的角度着眼，形成对中小型专业保险公司的分类指导和支持。在产品、渠道和服务创新等方面，出台一定的保护措施或激励政策，营造一个更大的发展空间，促进其专业优势的发挥，弥补所受到的制约，最终实现行业市场的公平竞争以及和谐发展。
    二是出台税收优惠政策。在中小型专业保险公司发展的初期，出台一些有针对性的税收优惠措施。比如对中小型专业保险公司开展的风险较大、政策性强、承担一定社会责任的业务，免征营业税和所得税，甚至给予一定的财政补贴；对购买中小型专业保险公司特定产品和服务的单位和个人（如基本医疗保险和健康保健服务产品），在一定限额内允许税前列入成本，对个人则免缴其购买产品和服务的个人所得税等。
    三是减免相关费用。在一定期限内，减免中小型专业保险公司的监管费用，对中小型专业保险公司业务收入免收保险保障基金。
    四是建立资本补充机制。通过鼓励中小型专业保险公司上市，允许成立资产管理公司，进一步拓宽中小型专业保险公司的筹资渠道，解决偿付能力相对不足等问题。
    五是拓宽投资渠道。根据不同专业保险公司的业务经营特点，专许其在特定领域进行投资或融资，如专业健康保险公司在健康与医疗行业进行投资或融资等。并在一定期限内，通过允许中小型保险公司优先购买一些收益稳定的专项债券、长期债券和定向债券等方式，拓宽中小型专业保险公司投资渠道。
    六是设立创新试点基地。通过法律法规或其他手段，在一定期限内，为中小型专业保险公司划定一定的创新型产品和服务的专营区域，为中小型专业保险公司提供发展的基础和空间。比如，费用型医疗保险业务、医疗基金型委托管理业务交由中小型专业保险公司专营。(许志伟、张建军、祖晓蓉)